CFD หุ้น

สัญญาซื้อขายหุ้นสำหรับส่วนต่าง (CFD) คืออนุพันธ์ทางการเงินที่ช่วยให้เทรดเดอร์ได้กำไรจากการเปลี่ยนแปลงของราคาหุ้นโดยไม่ต้องเป็นเจ้าของหรือรับส่งมอบหุ้นจริงๆ CFD คือสัญญาระหว่างผู้ซื้อและผู้ขาย ตามสัญญา ผู้ขายจ่ายส่วนต่างของราคาให้ผู้ซื้อเมื่อเปิดและปิดสถานะหุ้น (ในทางกลับกัน หากส่วนต่างของราคาเป็นลบ ผู้ซื้อจะจ่ายเงินให้ผู้ขาย)

คุณสมบัติของ CFD หุ้น

• การซื้อขายแบบเลเวอเรจ: ผู้ซื้อขายจะต้องจ่ายมาร์จิ้นเป็นเปอร์เซ็นต์เท่านั้น (ปกติคือ 5% ถึง 20% ของมูลค่าหุ้น) เพื่อควบคุมสถานะที่เทียบเท่ากับจำนวนหุ้นทั้งหมด ซึ่งหมายความว่าเทรดเดอร์สามารถเพิ่มผลกำไรได้ แต่ยังขยายความเสี่ยงอีกด้วย

• เปิดสถานะซื้อหรือขาย: นักเทรดสามารถเลือกซื้อหรือขาย CFD ตามการคาดการณ์แนวโน้มราคาหุ้น หากคาดการณ์ว่าราคาหุ้นจะสูงขึ้น คุณสามารถซื้อ CFD (สถานะซื้อ) และหากคาดการณ์ว่าราคาหุ้นจะลดลง คุณก็ขาย CFD (สถานะขาย) ได้

• ไม่ต้องเสียอากรแสตมป์: ในบางประเทศหรือภูมิภาค เช่น สหราชอาณาจักร คุณจะต้องจ่ายอากรแสตมป์ (ปกติ 0.5% ของมูลค่าธุรกรรม) เมื่อซื้อหุ้น อย่างไรก็ตาม เนื่องจาก CFD เกี่ยวข้องกับการทำธุรกรรมส่วนต่างของราคาเท่านั้น และไม่เกี่ยวข้องกับการโอนกรรมสิทธิ์หุ้นจริง จึงไม่จำเป็นต้องจ่ายอากรแสตมป์

• เพลิดเพลินกับเงินปันผลและการดำเนินการขององค์กร: แม้ว่าเทรดเดอร์ CFD จะไม่ได้เป็นเจ้าของหุ้น แต่พวกเขายังคงได้รับผลประโยชน์หรือต้นทุนที่เกิดจากเงินปันผลและการดำเนินการขององค์กร (เช่น เงินปันผล การออกสิทธิ การควบรวมกิจการ ฯลฯ) โดยทั่วไป หากคุณถือสถานะ Long คุณจะได้รับเงินปันผลหรือเงินปันผลเท่ากับเงินปันผลที่ผู้ถือหุ้นจริงได้รับ หากคุณถือสถานะขาย เงินจำนวนเดียวกันนี้จะจ่ายให้กับคู่สัญญา ในทำนองเดียวกัน หากการดำเนินการขององค์กรเกิดขึ้น ปริมาณและราคา CFD จะถูกปรับตามเพื่อสะท้อนถึงการเปลี่ยนแปลงในหุ้น

• ความยืดหยุ่นและความหลากหลาย: เทรดเดอร์ CFD สามารถซื้อขายตลาดและสินทรัพย์ที่หลากหลาย เช่น ดัชนี การแลกเปลี่ยนเงินตราต่างประเทศ สินค้าโภคภัณฑ์ ฯลฯ ผ่านแพลตฟอร์มเดียวโดยไม่จำเป็นต้องเปิดบัญชีที่แตกต่างกันหรือปฏิบัติตามกฎที่แตกต่างกัน นอกจากนี้ เทรดเดอร์ CFD ยังสามารถเปิดหรือปิดสถานะได้ตลอดเวลาตามรูปแบบการซื้อขายและกลยุทธ์ของตนเอง โดยไม่ถูกจำกัดโดยเวลาทำการของตลาดหรือช่วงเวลาขั้นต่ำ

ตัวอย่างการซื้อขายหุ้น CFD

ในการซื้อขายหุ้น CFD เทรดเดอร์จำเป็นต้องเลือกหุ้นที่พวกเขาสนใจผ่านโบรกเกอร์หรือแพลตฟอร์ม CFD และตัดสินใจทิศทาง จำนวน และเลเวอเรจของตำแหน่งที่เปิด เทรดเดอร์ยังต้องกำหนดราคาเปิด ราคาหยุดขาดทุน และราคาทำกำไรเพื่อควบคุมความเสี่ยงและผลกำไร

นี่คือตัวอย่างการซื้อขายหุ้น CFD:

สมมติว่าเทรดเดอร์คาดการณ์ว่าราคาหุ้น Apple Inc. (AAPL) จะเพิ่มขึ้นและต้องการทำกำไรผ่าน CFD ราคาตลาดปัจจุบันของหุ้นของ Apple อยู่ที่ 150 ดอลลาร์ เทรดเดอร์ซื้อหุ้น CFD 100 หุ้นที่ราคา 150 ดอลลาร์ผ่านโบรกเกอร์ CFD และใช้เลเวอเรจ 10 เท่า ซึ่งหมายความว่าเทรดเดอร์จะต้องจ่ายมาร์จิ้นเพียง $150 × 100 หุ้น × 10% = $1,500 เพื่อควบคุมสถานะที่เทียบเท่ากับ $15,000 ในหุ้น Apple

เทรดเดอร์กำหนดราคาหยุดขาดทุนที่ 145 ดอลลาร์ และราคาทำกำไรที่ 155 ดอลลาร์ ซึ่งหมายความว่าหากราคาหุ้นลดลงเหลือ $145 เทรดเดอร์จะปิดสถานะโดยอัตโนมัติและขาดทุน $500 (เทียบเท่ากับ 33.3% ของมาร์จิ้น) หากราคาหุ้นเพิ่มขึ้นเป็น $155 เทรดเดอร์จะปิดสถานะโดยอัตโนมัติและรับขาดทุน $500 กำไร $500 (เท่ากับ 33.3% ของส่วนต่าง)

หากการคาดการณ์ของเทรดเดอร์ถูกต้อง ราคาหุ้นของ Apple จะสูงขึ้นเป็น 155 ดอลลาร์ในวันต่อมา ผู้ซื้อขายปิดสถานะในเวลานี้และรวบรวมราคาส่วนต่างจากผู้ขาย ซึ่งก็คือ $155 × 100 หุ้น - $150 × 100 หุ้น = $500 นี่คือกำไรสุทธิของเทรดเดอร์หลังจากหักค่าธรรมเนียมข้ามคืนหรือค่าธรรมเนียมอื่นๆ ที่นายหน้าอาจเรียกเก็บ

หากการคาดการณ์ของเทรดเดอร์ผิด ราคาหุ้นของ Apple จะลดลงเหลือ 145 ดอลลาร์ในวันต่อมา เทรดเดอร์ถูกบังคับให้ปิดสถานะและชำระเงินส่วนต่างของราคาให้แก่ผู้ขาย ซึ่งก็คือ $150 × 100 หุ้น - $145 × 100 หุ้น = $500 หลังจากบวกค่าธรรมเนียมข้ามคืนหรือค่าธรรมเนียมอื่นๆ ที่นายหน้าอาจเรียกเก็บแล้ว นี่คือผลขาดทุนสุทธิของเทรดเดอร์

ข้อดีและข้อเสียของ CFD หุ้น

การซื้อขายหุ้น CFD มีข้อดีดังต่อไปนี้:

• ปรับปรุงประสิทธิภาพของเงินทุน: ด้วยการใช้เลเวอเรจ เทรดเดอร์สามารถควบคุมการเปิดตลาดได้มากขึ้นโดยใช้เงินทุนน้อยลง ซึ่งจะช่วยปรับปรุงประสิทธิภาพของเงินทุนและความสามารถในการทำกำไร

• ใช้ประโยชน์จากความผันผวนของตลาด: ด้วยการเปิดสถานะซื้อหรือขาย CFD เทรดเดอร์สามารถใช้ประโยชน์จากความผันผวนของตลาดเพื่อทำกำไรได้โดยไม่ถูกจำกัดด้วยทิศทางหรือแนวโน้มของตลาด

• ประหยัดภาษีและต้นทุน: ด้วยการซื้อขาย CFD เทรดเดอร์สามารถประหยัดภาษีและต้นทุนบางส่วน เช่น อากรแสตมป์ ค่าคอมมิชชั่น ค่าธรรมเนียมการแลกเปลี่ยน ฯลฯ

• เพลิดเพลินกับสิทธิ์และผลประโยชน์ที่หลากหลาย: ด้วยการซื้อขาย CFD เทรดเดอร์สามารถเพลิดเพลินกับสิทธิ์และผลประโยชน์บางส่วนของผู้ถือหุ้น เช่น เงินปันผล เงินปันผล การจัดสรร การควบรวมกิจการ ฯลฯ โดยไม่ต้องเป็นเจ้าของหุ้นจริงๆ

• ความยืดหยุ่นและความหลากหลาย: ด้วยการซื้อขาย CFD เทรดเดอร์สามารถซื้อขายตลาดและสินทรัพย์ที่หลากหลาย เช่น ดัชนี การแลกเปลี่ยนเงินตราต่างประเทศ สินค้าโภคภัณฑ์ ฯลฯ ผ่านแพลตฟอร์มเดียวโดยไม่จำเป็นต้องเปิดบัญชีที่แตกต่างกันหรือปฏิบัติตามกฎที่แตกต่างกัน นอกจากนี้ เทรดเดอร์ CFD ยังสามารถเปิดหรือปิดสถานะได้ตลอดเวลาตามรูปแบบการซื้อขายและกลยุทธ์ของตนเอง โดยไม่ถูกจำกัดโดยเวลาทำการของตลาดหรือช่วงเวลาขั้นต่ำ

การซื้อขาย CFD หุ้นยังมีความเสี่ยงดังต่อไปนี้:

• การขยายการสูญเสีย: ด้วยการใช้เลเวอเรจ เทรดเดอร์สามารถเพิ่มผลกำไรของตนได้ แต่ก็ขยายความเสี่ยงด้วยเช่นกัน หากตลาดเคลื่อนไหวตรงกันข้ามกับที่คาดการณ์ไว้ เทรดเดอร์อาจเผชิญกับการขาดทุนที่เกินกว่ามาร์จิ้นของตน และอาจต้องจ่ายเงินเพิ่มเติมให้กับนายหน้าของตนด้วยซ้ำ

• ความผันผวนของตลาด: เนื่องจาก CFD เป็นตราสารอนุพันธ์ ราคาจึงได้รับผลกระทบจากราคาของสินทรัพย์อ้างอิง หากราคาของสินทรัพย์อ้างอิงผันผวนอย่างรุนแรง ราคา CFD ก็จะเปลี่ยนแปลงตามไปด้วย ซึ่งอาจส่งผลเสียต่อเทรดเดอร์

• ค่าธรรมเนียมข้ามคืนและค่าธรรมเนียมอื่นๆ: เนื่องจาก CFD เป็นการซื้อขายด้วยมาร์จิ้น เทรดเดอร์อาจต้องจ่ายค่าธรรมเนียมข้ามคืนหรือค่าธรรมเนียมดอกเบี้ยหากพวกเขาถือตำแหน่งมากกว่าหนึ่งวัน นอกจากนี้ โบรกเกอร์ยังอาจเรียกเก็บค่าธรรมเนียมอื่นๆ เช่น ค่าธรรมเนียมแพลตฟอร์ม ค่าธรรมเนียมการฝาก ค่าธรรมเนียมการถอน เป็นต้น

• ความเสี่ยงจากคู่สัญญา: เนื่องจาก CFD เป็นธุรกรรมที่ซื้อขายผ่านเคาน์เตอร์ จึงไม่ได้รับการควบคุมหรือป้องกันโดยการแลกเปลี่ยนหรือหน่วยงานหักบัญชีกลางอื่น ๆ ซึ่งหมายความว่าหากโบรกเกอร์ผิดนัดหรือล้มละลาย เทรดเดอร์อาจไม่สามารถกู้คืนเงินทุนหรือสินทรัพย์ของตนได้

นักลงทุนรายใดที่เหมาะกับ CFD หุ้น?

CFD หุ้นเป็นเครื่องมือทางการเงินที่มีความเสี่ยงสูงและให้ผลตอบแทนสูงซึ่งเหมาะสำหรับบุคคลประเภทต่อไปนี้:

• เทรดเดอร์ที่มีประสบการณ์และความรู้กว้างขวาง: การซื้อขาย CFD จำเป็นต้องมีความเข้าใจและการวิเคราะห์ตลาดในเชิงลึก รวมถึงความสามารถในการควบคุมอารมณ์และความเสี่ยงของตนเอง เฉพาะเทรดเดอร์ที่มีประสบการณ์และความรู้กว้างขวางเท่านั้นที่สามารถประสบความสำเร็จในตลาด CFD

• นักลงทุนที่มีเงินทุนและเวลาเพียงพอ: การซื้อขาย CFD ต้องใช้เงินลงทุนและเวลามากขึ้นเพื่อติดตามการเปลี่ยนแปลงของตลาดและปรับตำแหน่ง เฉพาะนักลงทุนที่มีเงินทุนและเวลาเพียงพอเท่านั้นที่สามารถแบกรับต้นทุนและความเสี่ยงของการทำธุรกรรม CFD

• นักลงทุนที่มองหาความหลากหลายและความยืดหยุ่น: การซื้อขาย CFD สามารถให้โอกาสในการซื้อขายในตลาดและสินทรัพย์ที่หลากหลาย และสามารถเปิดหรือปิดตำแหน่งได้อย่างยืดหยุ่นตามเป้าหมายและกลยุทธ์การซื้อขายของตนเอง มีเพียงนักลงทุนที่มองหาความหลากหลายและความยืดหยุ่นเท่านั้นที่สามารถใช้ประโยชน์จากการซื้อขาย CFD ได้อย่างเต็มที่

สิ่งที่ต้องพิจารณาก่อนซื้อขายหุ้น CFD

ก่อนที่จะซื้อขายหุ้น CFD เทรดเดอร์จำเป็นต้องทราบสิ่งต่อไปนี้:

1. เลือกโบรกเกอร์ที่เชื่อถือได้และปฏิบัติตามกฎระเบียบ: เนื่องจาก CFD เป็นการซื้อขายผ่านเคาน์เตอร์ จึงไม่ได้รับการควบคุมหรือคุ้มครองโดยการแลกเปลี่ยนหรือหน่วยงานหักบัญชีกลางอื่นๆ ดังนั้น เทรดเดอร์จำเป็นต้องเลือกโบรกเกอร์ที่เชื่อถือได้และปฏิบัติตามกฎระเบียบเพื่อความปลอดภัยของเงินทุนและทรัพย์สินของพวกเขา เทรดเดอร์สามารถตัดสินความน่าเชื่อถือและการปฏิบัติตามข้อกำหนดของโบรกเกอร์โดยการตรวจสอบใบอนุญาต หน่วยงานกำกับดูแล ชื่อเสียง บทวิจารณ์ และข้อมูลอื่น ๆ

2. พัฒนาแผนการเทรดที่สมเหตุสมผลและชัดเจน: การเทรด CFD จำเป็นต้องมีแผนการเทรดที่สมเหตุสมผลและชัดเจน รวมถึงเป้าหมายการเทรด กลยุทธ์ การยอมรับความเสี่ยง การจัดการกองทุน ฯลฯ ของคุณเอง เทรดเดอร์จำเป็นต้องเลือกหุ้น ทิศทาง ปริมาณ เลเวอเรจ ราคาเปิดที่เหมาะสม , หยุดราคาขาดทุน และ ราคาขายทำกำไร ตามแผนการซื้อขายของตนเอง เทรดเดอร์ยังต้องตรวจสอบและปรับแผนการซื้อขายเป็นประจำเพื่อปรับให้เข้ากับการเปลี่ยนแปลงของตลาด

3. รักษาความสงบและมีเหตุผล: การซื้อขาย CFD เป็นเครื่องมือทางการเงินที่มีความเสี่ยงสูงและให้ผลตอบแทนสูงที่อาจก่อให้เกิดอารมณ์ เช่น ความโลภหรือความตื่นตระหนกในหมู่เทรดเดอร์ อารมณ์เหล่านี้อาจส่งผลต่อการตัดสินใจและการตัดสินใจของเทรดเดอร์ ส่งผลให้เกิดการสูญเสียโดยไม่จำเป็นหรือพลาดโอกาส ดังนั้น เทรดเดอร์จึงต้องสงบสติอารมณ์และมีเหตุผล ไม่ให้ถูกอิทธิพลจากความผันผวนของตลาด แต่ต้องยึดติดกับแผนและหลักการการซื้อขายของตนเอง

บทสรุป

CFD หุ้นเป็นอนุพันธ์ทางการเงินประเภทหนึ่งที่ช่วยให้เทรดเดอร์ได้กำไรจากการเปลี่ยนแปลงของราคาหุ้นโดยไม่ต้องเป็นเจ้าของหรือรับส่งมอบหุ้นจริงๆ CFD มีข้อดีหลายประการ เช่น การปรับปรุงประสิทธิภาพของเงินทุน การใช้ประโยชน์จากความผันผวนของตลาด การประหยัดภาษีและต้นทุน และเพลิดเพลินกับสิทธิประโยชน์ ความยืดหยุ่น และความหลากหลายที่หลากหลาย อย่างไรก็ตาม CFD ยังมีความเสี่ยงมากมาย เช่น การขาดทุนที่เพิ่มขึ้น ความผันผวนของตลาด ค่าธรรมเนียมข้ามคืนและค่าธรรมเนียมอื่นๆ ความเสี่ยงจากคู่สัญญา เป็นต้น ดังนั้น CFD จึงเหมาะสำหรับผู้ที่มีประสบการณ์และความรู้มากมาย มีเงินทุนและเวลาเพียงพอ และแสวงหาการกระจายความเสี่ยงและ ความยืดหยุ่น ก่อนที่จะทำธุรกรรม CFD เทรดเดอร์จะต้องใส่ใจกับการเลือกโบรกเกอร์ที่เชื่อถือได้และปฏิบัติตามกฎระเบียบ พัฒนาแผนการเทรดที่สมเหตุสมผลและชัดเจน รักษาความสงบและมีเหตุผล ฯลฯ