EUR/USD ổn định gần mức cao nhất trong nhiều tháng dưới 1,0900, với các gợi ý bổ sung về lạm phát của Hoa Kỳ đang được chờ đợi

Tỷ giá EUR/USD giảm trở lại từ mức cao nhất trong 9 tháng khi những người đầu cơ giá lên nghỉ ngơi sau khi đạt được chuỗi 5 ngày tăng giá vào thứ Sáu trong bối cảnh lịch kinh tế nhẹ nhàng. Bất chấp những kỳ vọng ôn hòa từ Cục Dự trữ Liên bang Hoa Kỳ (Fed) và được hỗ trợ bởi số liệu thống kê lạm phát của Hoa Kỳ ngày hôm qua, cặp tiền tệ chính không chào đón xu hướng giảm giá. Tính đến thời điểm báo chí, cặp tiền tệ chính dao động trong khoảng từ 1,0850 đến 1,055.

Mặc dù thực tế là nhiều nhà hoạch định chính sách của Fed Hoa Kỳ đã ủng hộ việc tăng lãi suất 0,25 điểm cơ bản (bps) sau dữ liệu Chỉ số giá tiêu dùng (CPI) tháng 12 đáng thất vọng của Hoa Kỳ vào thứ Năm, nhưng không ai trong số họ báo hiệu sự xoay trục chính sách, điều này làm dấy lên nghi ngờ về sự sụt giảm của Đô la Mỹ sau cuộc khủng hoảng tài chính. CPI phù hợp với kỳ vọng. Do đó, những người đầu cơ giá lên EUR/USD đang chờ đợi bằng chứng bổ sung để hỗ trợ cho quan điểm của họ về sự thay đổi chính sách của Fed vào năm 2023. Điều này cũng đúng với dữ liệu thương mại của Trung Quốc ngày hôm nay cho tháng 12, các chỉ số ban đầu về Chỉ số tâm lý người tiêu dùng Michigan (CSI) cho tháng 1 của Hoa Kỳ. và Kỳ vọng lạm phát tiêu dùng của Hoa Kỳ trong 5 năm tới.

Ngoài tâm lý e ngại trước dữ liệu, tỷ giá EUR/USD còn bị ảnh hưởng bởi các bài báo dự đoán sẽ có thêm xung đột Mỹ-Trung. Theo các nguồn tin giấu tên được Reuters trích dẫn, Nhà Trắng sẽ thảo luận về lệnh cấm xuất khẩu thiết bị sản xuất chip gần đây sang Trung Quốc trong các chuyến đi dự kiến với các quan chức Nhật Bản và Hà Lan. Câu chuyện cũng đề cập rằng các quan chức Nhà Trắng sẽ không dẫn đến các cam kết "ngay lập tức" từ Trung Quốc và Nga để thực hiện các hạn chế tương đương.

Giữa những vở kịch này, S&P 500 Futures vẫn chưa quyết định mặc dù thực tế là Phố Wall đã kết thúc với mức tăng và lợi suất trái phiếu kho bạc 10 năm của Hoa Kỳ đang lấp đầy vết thương của họ gần 3,46% vào thời điểm báo chí, sau khi giảm xuống mức thấp hàng tháng là 3,46%. ngày hôm trước.

Tuy nhiên, CPI của Mỹ đã đáp ứng dự đoán 6,5% YoY cho tháng 12, so với 7,1% trước đó. Hơn nữa, CPI không bao gồm thực phẩm và năng lượng xác nhận sự đồng thuận của thị trường là 5,7% YoY, so với mức 6,0% trước đó. Đáng chú ý là CPI MoM đánh dấu kết quả âm đầu tiên kể từ tháng 6 năm 2020 với con số -0,1% cho tháng cụ thể, so với con số 0,0% dự đoán và 0,1% trước đó.

Patrick Harker, chủ tịch Ngân hàng Dự trữ Liên bang Philadelphia, là người đầu tiên đưa ra tín hiệu về việc dễ dàng tăng lãi suất sau chỉ số CPI của Hoa Kỳ, yếu tố gây áp lực lên Đô la Mỹ. Thomas Barkin, chủ tịch Ngân hàng Dự trữ Liên bang Richmond, cũng tuyên bố tương tự rằng việc Fed chỉ đạo thận trọng hơn trong nỗ lực giảm lạm phát là "có lý". Tuy nhiên, Chủ tịch Ngân hàng Dự trữ Liên bang St. Louis, James Bullard, tuyên bố rằng kịch bản có khả năng xảy ra nhất là lạm phát duy trì ở mức trên 2%, do đó, lãi suất chính sách sẽ cần được nâng lên trong một thời gian dài hơn.

Gần đây, chủ tịch Cục Dự trữ Liên bang tại Atlanta, Raphael Bostic, tuyên bố rằng ông sẽ cảm thấy thoải mái với việc tăng 25 điểm cơ bản nếu tham vấn với các nhà lãnh đạo ngành cho thấy lạm phát đang chậm lại. Trước đây, Bostic của Fed đã nhận xét rằng việc lập luận rằng Fed sẵn sàng tăng vọt là chính xác.

Trong tương lai, dữ liệu thương mại tháng 12 của Trung Quốc tăng trưởng dự kiến có thể hỗ trợ người mua EUR/USD, trong khi dự kiến cải thiện dữ liệu niềm tin của người tiêu dùng Mỹ có thể hạn chế đà tăng của cặp tiền này. Đáng chú ý, Kỳ vọng lạm phát tiêu dùng 5 năm của Hoa Kỳ, Sản xuất công nghiệp của Khu vực đồng tiền chung châu Âu cho tháng 11 và bản in cuối cùng của số liệu thống kê lạm phát của khối cũng sẽ là chìa khóa để theo dõi định hướng.