[Market Morning] PPI AS Jatuh di Bulan Juli untuk Mendukung Puncak Inflasi, Indeks AS Pernah Jatuh Di Bawah 105, dan Emas 1800 Tidak Dapat Ditembus untuk Waktu yang Lama

Spot emas pada hari Kamis mendekati angka 1800 tetapi gagal menembus di atasnya, dan kemudian disesuaikan ke bawah, dan akhirnya ditutup turun 0,12% pada $1.789,54 per ounce; perak spot berfluktuasi ke bawah dan akhirnya ditutup turun 1,38% pada $20,31 per ounce.

Komentar: Harga emas jatuh pada hari Kamis, terbebani oleh prospek kenaikan suku bunga lebih lanjut oleh Federal Reserve, meskipun data menunjukkan tanda-tanda puncak inflasi AS. Emas telah melayang di sekitar level kunci $1.800, dan pasar telah memangkas ekspektasi kenaikan suku bunga, yang juga melemahkan dolar. Sementara sebagian besar pidato Fed terus menyiratkan lebih banyak kenaikan suku bunga, pasar emas telah memperhitungkan sebagian besar kenaikan suku bunga, dan perbedaan dalam ekspektasi masa depan yang mendorong perdagangan.

Saran: posisi emas spot panjang 1787.30, titik target 1806.90

Indeks dolar AS menembus di bawah 105 pada satu titik, kemudian memulihkan sebagian dari penurunan hari ini, dan akhirnya ditutup turun 0,114% pada 105,13. Hasil pada obligasi Treasury AS 10-tahun mencapai sekitar 2,90%, naik 20 basis poin dari terendah Rabu, dan akhirnya ditutup naik 0,05%. Inversi kurva imbal hasil Treasury AS 2-tahun/10-tahun menyempit.

Komentar: Dolar melemah pada hari Kamis setelah data menunjukkan bahwa inflasi AS tidak sepanas yang diharapkan pada bulan Juli, mendorong para pedagang untuk menurunkan ekspektasi untuk kenaikan suku bunga di masa depan oleh Federal Reserve. Investor memangkas ekspektasi Federal Reserve untuk menaikkan suku bunga sebesar 75 basis poin untuk bulan ketiga berturut-turut pada September setelah sebuah laporan pada hari Rabu menunjukkan harga konsumen AS tidak berubah dari bulan sebelumnya. Setelah laporan tersebut, dolar mencatat penurunan satu hari terbesar dalam lima bulan, dan para pedagang mengkalibrasi ulang perkiraan mereka untuk memperhitungkan kemungkinan bahwa inflasi telah mencapai puncaknya.

Saran: EUR/USD 1.03180 untuk posisi beli, titik target 1.03660

Dalam dua minyak, minyak mentah WTI naik 3% pada siang hari tetapi gagal menembus di atas $95 dan akhirnya ditutup naik 2,73% pada $94,07 per barel; Minyak mentah Brent ditutup naik 2,24% pada $99,25 per barel.

Komentar: Harga minyak naik lebih dari 2,5% pada hari Kamis setelah Badan Energi Internasional (IEA) menaikkan perkiraan pertumbuhan permintaan minyak tahun ini karena melonjaknya harga gas alam mendorong beberapa konsumen ke minyak.

Saran: Minyak mentah AS short di 93.254; titik target adalah 90,470

Saham AS ditutup, tiga indeks saham utama dibuka lebih tinggi dan bergerak lebih rendah, Dow ditutup naik 0,08%, Nasdaq ditutup turun 0,58%, dan S&P 500 ditutup turun 0,07%. Saham konsep China paling populer naik. Xiaopeng Motors naik lebih dari 7%, Tencent Music naik lebih dari 6%, dan Bilibili naik lebih dari 4%.

Komentar: Nasdaq dan S&P 500 jatuh pada hari Kamis karena pasar menyadari bahwa Fed perlu secara agresif menaikkan suku bunga untuk sepenuhnya menjinakkan kenaikan harga konsumen meskipun ada bukti baru dari pendinginan inflasi.

Saran: jual di 13300.700 dari indeks Nasdaq, titik target di 13244.600

Bank sentral Meksiko menaikkan suku bunga acuan ke rekor tertinggi untuk mengekang inflasi.

Bank sentral Meksiko menaikkan suku bunga utamanya ke rekor tertinggi setelah inflasi mencapai level tertinggi dalam lebih dari 21 tahun. Bank sentral Meksiko menaikkan suku bunga untuk kedua kalinya berturut-turut sebesar 75 basis poin pada hari Kamis, menaikkan suku bunga acuan menjadi 8,5%, sejalan dengan ekspektasi 24 ekonom yang disurvei oleh Bloomberg. Ini merupakan suku bunga tertinggi sejak bank mulai menerapkan penargetan inflasi pada 2008, dan rekor sebelumnya sebesar 8,25%. Langkah ini mencerminkan kenaikan suku bunga Fed bulan lalu, karena pembuat kebijakan Meksiko cenderung mengikuti jejak AS untuk menghindari arus keluar modal yang tiba-tiba. Bank of Mexico awalnya menaikkan suku bunga sedikit sebesar 25 basis poin dan ditingkatkan menjadi 75 basis poin pada bulan Juni. Kenaikan suku bunga kumulatif dalam 14 bulan terakhir telah meningkat sebesar 4,5 poin persentase, yang memiliki lebih dari dua kali lipat suku bunga acuan.

Harga listrik Eropa mencapai rekor tertinggi lagi, pasar energi dalam bahaya.

Harga listrik Eropa naik ke level rekor pada hari Kamis, dan kenaikan kuat tampaknya tidak menunjukkan tanda-tanda mereda. Harga patokan untuk listrik yang dikirim di Jerman tahun depan naik sebanyak 4,5% ke rekor 446 euro/MWh, data menunjukkan. Di Prancis, harga listrik yang dikirim tahun depan naik 4,4% melebihi 600 euro untuk pertama kalinya.

OPEC melihat pasar minyak global tergelincir ke dalam kelebihan pasokan kuartal ini

Organisasi Negara Pengekspor Minyak (OPEC) memperkirakan pasar minyak global tenggelam ke dalam kelebihan pasokan kuartal ini sementara menurunkan prospek permintaan dan meningkatkan perkiraan pasokan non-OPEC. Menurut laporan bulanan terbaru OPEC, OPEC menurunkan perkiraan produksi minyak mentah kuartal ketiga sebesar 1,24 juta BPD menjadi 28,27 juta BPD. Itu sekitar 570.000 barel per hari lebih rendah dari produksi 13 anggota OPEC pada Juli. Unit riset OPEC yang berbasis di Wina menurunkan perkiraan permintaan minyak mentah global kuartal ini sebesar 720.000 BPD sambil menaikkan perkiraan pasokan non-OPEC sebesar 520.000 BPD. Rata-rata konsumsi minyak mentah pada kuartal ini diperkirakan sebesar 99,93 juta barel per hari.