As ações asiáticas caem junto com Wall Street, enquanto o petróleo ajuda a reforçar os títulos

Na quinta-feira, as bolsas asiáticas caíram juntamente com Wall Street, uma vez que uma queda acentuada nos preços do petróleo para o mínimo de cinco meses prometia reduzir ainda mais as pressões inflacionistas e impulsionar o mercado obrigacionista global.

Da noite para o dia, houve também uma avaliação moderada do mercado de trabalho dos EUA. Os analistas apontam que o relatório sobre as folhas de pagamento privadas da ADP tem sido tradicionalmente um mau indicador do relatório oficial sobre a folha de pagamento não agrícola, previsto para sexta-feira, tornando o relatório semanal de pedidos de seguro-desemprego no final do dia mais crucial.

O índice mais amplo de ações da Ásia-Pacífico do MSCI fora do Japão caiu 0,5%, depois de cair 1,6% até agora neste mês, após subir 7,3% em novembro. O índice Nikkei 225 no Japão caiu 1,3%, seguido por quedas nas empresas de energia e tecnologia.

As bluechips da China caíram 0,4%, fechando em uma baixa de cinco anos atingida no dia anterior, depois que a Moody's (NYSE:MCO) reduziu a perspectiva de crédito do gigante asiático. O índice Hang Seng em Hong Kong afundou 0,7%, aproximando-se do mínimo de 13 meses. [.SS]

Os investidores estão aguardando os números do comércio chinês no final do dia para terem uma noção da força da segunda maior economia do mundo.

As ações de energia arrastaram Wall Street para baixo durante a noite, à medida que os preços do petróleo caíam. O Dow Jones caiu 0,2%, o S&P 500 afundou 0,4% e o Nasdaq Composite caiu 0,6%.

Os preços do petróleo estabilizaram depois de terem caído quase 4% durante a noite para os níveis mais baixos desde Junho. As preocupações com a procura global de combustíveis fizeram baixar os preços, apesar das promessas dos produtores da OPEP+ de manter a oferta sob controlo. [OU]

Os preços do petróleo Brent subiram 0,4%, para US$ 74,60 por barril, enquanto os futuros do West Texas Intermediate subiram 0,5%, para US$ 69,73 por barril, nos Estados Unidos.

“Provavelmente é o mercado de petróleo que nos dá uma ideia de como eles acham que será a demanda nos próximos meses”, disse Amy Xie Patrick, chefe de estratégias de renda do Pendal Group.

Combinado com os recentes movimentos de preços nos mercados accionistas e obrigacionistas, Xie Patrick acredita que os mercados estão a começar a preocupar-se com uma aterragem económica mundial no próximo ano.

“Mesmo que os rendimentos dos títulos continuem a cair, os mercados acionários e os spreads de crédito não estão mais se recuperando.” Os mercados estão começando a se perguntar se este é um tipo positivo de aumento no rendimento dos títulos ou se o mercado de títulos está sinalizando algo mais sinistro”.

O índice de apetite ao risco da State Street (NYSE:STT) Global Advisors mostrou que os investidores globais ficaram menos pessimistas em novembro, mas não correram para o risco, com o índice subindo de -0,55 para 0 no mês anterior.

As obrigações asiáticas subiram juntamente com as obrigações do Tesouro de longo prazo. Na quinta-feira, o rendimento dos títulos do governo de 10 anos na Austrália caiu para o mínimo de 2 meses e meio de 4,225%.

O rendimento das notas do Tesouro de 10 anos de referência permaneceu pouco alterado em 4,1306%, depois de cair 11 pontos base durante a noite para um mínimo de três meses de 4,1040%.

O dólar americano foi negociado em torno de uma alta de duas semanas em relação aos seus principais homólogos, em 104,12, antes da divulgação do NFP de sexta-feira. Os mercados precificaram tanto a flexibilização que uma surpresa ascendente na folha de pagamento é certamente frágil.

Os economistas prevêem que a economia irá criar 180 mil novos empregos em Novembro, acima dos 150 mil do mês anterior.

A suavização das estatísticas económicas e as declarações recentes dos responsáveis da Reserva Federal, nomeadamente do Presidente Jerome Powell, levantaram previsões de que as taxas de juro nos Estados Unidos atingiram o pico e que um total de mais de 125 pontos base de redução poderá ser implementado já em Março.

Os preços do ouro subiram 0,2%, para US$ 2.028,81 por onça.